保定天鹅本次发行新增的11,576.8462万股股份为有限售条件的流通股,预计上市首日为2012年5月2日。

　　根据深圳证券交易所相关业务规则规定,上市首日公司股价不除权。本次发行的11,576.8462万股股份中,中国恒天认购的5,556.8862万股自发行完成后自愿锁定36个月,即自本次发行股份上市之日起36个月内不上市交易或转让,在锁定期内,因本次发行的股份而产生的任何股份(包括但不限于股份拆细、派送红股等方式增持的股份)也不上市交易或转让,从上市首日起算,预计上市流通时间为2015年5月2日(如遇非交易日顺延);中国恒天之外的其他发行对象合计认购的6,019.9600万股自发行完成后自愿锁定12个月,即自本次发行股份上市之日起12个月内不上市交易或转让,在锁定期内,因本次发行的股份而产生的任何股份(包括但不限于股份拆细、派送红股等方式增持的股份)也不上市交易或转让,从上市首日起算,预计上市流通时间为2013年5月2日(如遇非交易日顺延)。